Hier gibt es Neuigkeiten und Kontroversen in der Schweiz über UBS. Fakten, Namen, Zahlen und ausführliche Analysen vom Corriere del Ticino
Unklarheiten in der Schweiz über die Integration der Credit Suisse in die UBS. Einerseits zeigt sich, dass der norwegische Staatsfonds zum grössten Aktionär der UBS geworden ist, andererseits herrscht in Zürich und Umgebung Empörung über den Personalabbau des Kreditinstituts um 3000 Stellen.
NORWEGISCHE NACHRICHTEN IN UBS
Der norwegische Staatsfonds ist zum größten Aktionär der UBS geworden. Norges Bank Investment Management, die den größten Staatsfonds der Welt verwaltet, hat diesen Monat ihren Anteil an UBS auf mehr als 5 % erhöht, nachdem sie fast 20 Jahre lang Aktionär der Gruppe gewesen war, schrieb die Financial Times heute. Die Finanzzeitung erinnert daran, dass „die Führungskräfte der UBS in den letzten sechs Monaten unter Druck standen, den Anlegern zu zeigen, dass sie die staatlich organisierte 3,4-Milliarden-Dollar-Rettungsaktion für den ehemaligen Konkurrenten Credit Suisse erfolgreich abschließen können.“ Viele große Fondsmanager konzentrieren sich auf die Fähigkeit von UBS, einen komplexen Integrationsprozess auszuhandeln, und darauf, wie schnell sie die Rendite für die Aktionäre wieder steigern wird. Der norwegische Fonds, der bereits zu den Top-10-Aktionären der UBS gehörte, hat laut S&P Capital IQ die US-Investoren Dodge & Cox und BlackRock überholt und ist zum größten Investor aufgestiegen. FT erinnert sich, dass die Norges Bank auch zu den Top-10-Investoren der Credit Suisse gehörte, als diese im März zusammenbrach, ihre Anteile jedoch verkauft hatte.
WAS BEI UBS NACH DER INTEGRATION VON CREDIT SUISSE PASSIERT, LAUT CORRIERE DEL TICINO ( vollständiger Artikel hier )
Die vollständige Integration der Credit Suisse in die UBS war die bestmögliche Lösung. Dies ist die Meinung des Zürcher Regierungsrats, der den Verlust von Arbeitsplätzen dennoch bedauert. Dennoch zeigt sich der Vorstand angesichts des Sozialplans und der günstigen Arbeitsmarktlage zuversichtlich.
Diese letzte Beobachtung teilt auch der Bundesrat, der in einer Stellungnahme behauptet, dass es seiner Meinung nach zu keinen nennenswerten Verwerfungen auf dem Arbeitsmarkt kommen dürfte. Dennoch drückt die Exekutive „ihr Bedauern für die von den Entlassungen betroffenen Menschen“ aus.
«Der Bundesrat – so heißt es in der Stellungnahme weiter – nimmt mit Freude zur Kenntnis, dass zwischen den Sozialpartnern des Bankensektors, UBS und CS, eine Einigung erzielt wurde.» Was die Pläne der UBS anbelangt, so die Regierung, „entsprechen sie ihren ursprünglichen Erwartungen“. Auf Plattform X beleuchtet Bundesrat Guy Parmelin, wie die Lehrstellen sicher sind.
Der schmerzhafte Entlassungen kritisiert
Die Zürcher Bürgermeisterin Corine Mauch bezeichnete ihrerseits die Entlassungen als „schmerzhaft“. Jetzt komme es darauf an, einen guten Sozialplan umzusetzen, und dazu sei die UBS in der Pflicht, argumentierte er. Für Daniel Leupi, Vorsteher des städtischen Finanzdepartements, stellt die Integration der CS in die UBS einen Wendepunkt für den Finanzplatz dar, doch Zürich hat das Potenzial, allfällige Steuerausfälle zu verkraften.
Nationalrat Thomas Aeschi (UDC/ZG) und Vorsitzender der demokratisch-zentristischen Fraktion im Bundesparlament hob den Quartalsgewinn der UBS von 29 Milliarden Dollar beim Plattformkonkurrenten hervor. Der gebürtige Zuger scheute sich nicht, Bundesrätin Karin Keller-Sutter zu kritisieren.
Auf derselben Plattform beklagte die FDP das Verschwinden der Credit Suisse. Der Stellenabbau müsse sozialverträglich erfolgen, meint die Partei, die im Parlament einen Antrag für eine neue Strategie für den Finanzplatz gestellt hat.
SP-Co-Präsident und Nationalrat Cédric Wermuth (AG) sagte, dass die heutigen Veröffentlichungen seine Vermutungen nur bestätigten: Die Hauptauswirkungen der Übernahme seien die gigantischen Gewinne der UBS. Stattdessen werden die Kosten durch den Abbau von Arbeitsplätzen an die Gemeinschaft weitergegeben. Für den Sozialisten ist nun klar, dass sich das, was der Bundesrat fand, als „schlechte Lösung“ erwiesen hat.
Die Grünen kritisierten zudem, dass der Steuerzahler durch die Bankenrettung hohe Risiken eingehen müsse, während die „gigantischen Gewinne“ nun allein der UBS zustünden. Und an dem enormen und untragbaren Risiko für die Volkswirtschaft, das die neue „Megabank“ darstellt, habe sich nichts geändert, sagen Ökologen.
Für die Zentralallianz „darf die Tatsache, dass es weniger Arbeitsplatzverluste als befürchtet gibt, kein Grund sein, mit dieser Situation zufrieden zu sein.“ Die Partei nimmt kein Blatt vor den Mund: „Der Zusammenbruch der Credit Suisse ist inakzeptabel.“ Es gefährde Arbeitsplätze, die Wirtschaft und den Ruf der Schweiz, wird auf der Plattform X hervorgehoben.
WAS DIE FINMA ÜBER UBS SAGT
Die Eidgenössische Finanzmarktaufsicht (Finma) will die Kontrolle über die neue UBS, die nach der Übernahme der Credit Suisse (CS) entstanden ist, verstärken: Nicht weniger als 22 Beamte werden direkt für die Aufsicht über den Bankenriesen verantwortlich sein, eine höhere Zahl und mehr für die Kontrollen der beiden Einzelinstitute größere Ressourcen als bisher vorgesehen.
Hinzu kommen wie üblich die breiten und spezialisierten Querschnittsfunktionen der Finma, erklärte ein Kommunikationsbeauftragter heute gegenüber der Agentur AWP. Darüber hinaus werden auch Wirtschaftsprüfungsgesellschaften aktiviert. Die Finma werde die aus der Fusion hervorgehende Grossbank „sehr intensiv“ beaufsichtigen, sagte der Sprecher. Die UBS muss «in jeder Konstellation» den aufsichtsrechtlichen Anforderungen genügen.
Zum Entscheid des von Sergio Ermotti geleiteten Instituts, die Schweizer Aktivitäten der CS vollständig zu integrieren, nahm die Behörde jedoch keine Stellung. „Die Finma äußert sich nicht zu den strategischen Entscheidungen der Aufsichtspflichtigen“, sagte der Pressesprecher. Allerdings wurde die Finma, wie in solchen Situationen üblich, vorab über den Entscheid informiert.
Bekanntlich spielte die Finma bei der vom Bundesrat orchestrierten Übernahme, die Staatsgarantien einführte und das ordentliche Rechtssystem verließ, keine untergeordnete Rolle: Insbesondere traf sie den historischen Entscheid, den mittlerweile berühmten Wert abzuschreiben AT1 (Additional Tier 1) Wandelanleihen der Credit Suisse im Gesamtwert von rund 16 Milliarden Franken. Dies löste ein Erdbeben auf den Finanzmärkten aus – und es gingen Hunderte von Klagen und Entschädigungsforderungen gegen den Bund ein –, reduzierte aber die Schulden der CS, die von der UBS für 3 Milliarden Franken gekauft wurde, drastisch. Der Effekt zeigte sich in den heutigen Quartalsergebnissen: Die UBS erzielte einen Nettogewinn von 28,9 Milliarden Dollar (25,4 Milliarden Franken), in dem genau im Zusammenhang mit der Übernahme ein Buchgewinn in gleicher Höhe (sog. Goodwill – Goodwill – Negativ) enthalten ist.
Der Bundesrat bedauert die Entlassungen,
Der Bundesrat bedauert die Entlassungen nach der Übernahme der Credit Suisse (CS) durch die UBS. „Hinter jedem Stellenabbau stehen Menschen und Familien“, heißt es in einer schriftlichen Erklärung der Regierung. Dieselben Worte, die Bundesrat Guy Parmelin in die Medienmikrofone wiederholte. Insgesamt werden in der Schweiz 3.000 Stellen abgebaut.
Die Exekutive erinnert an ihre im März formulierten Erwartungen, wonach es notwendig sei, sozialverträgliche Lösungen für den Stellenabbau zu finden und bestehende Verpflichtungen zu respektieren. Die Pläne der UBS entsprechen den ursprünglichen Erwartungen des Bundesrats. «Ich habe Credit Suisse, UBS und die Sozialpartner persönlich in meinem Büro empfangen und begrüsst. Es ist in der Schweiz Tradition, dass die Sozialpartnerschaft in diesen Fällen eine Rolle spielt“, fügte der Minister an der Spitze des Eidgenössischen Departements für Wirtschaft, Bildung und Forschung hinzu.
Auf Wiedersehen von Credit Suisse, 3000 Verlusten und anderen Einsparungen
Abschied von der Credit Suisse (CS): Die letzten Hoffnungen derjenigen, die noch auf eine unabhängige Schweizer Einheit innerhalb der UBS-Galaxie gehofft hatten, wurden heute mit der Ankündigung der vollständigen Integration zunichte gemacht. Die Operation wird zu 3.000 Entlassungen in der Schweiz führen. Unterdessen erzielt die UBS dank der Übernahme eines Konkurrenten – mit Hilfe staatlicher Garantien – zu einem Discountpreis einen hervorragenden Quartalsgewinn.
Die gewählte Lösung – eine vollständige Fusion – sei bei weitem die bestmögliche, sagte CEO Sergio Ermotti in einer Telefonkonferenz. Es ist auch für die Kunden am günstigsten. Die in den letzten Monaten durchgeführten Analysen haben die Notwendigkeit der Übernahme bestätigt. Für die CS sei es nicht nur eine Frage der Liquidität: Das Institut könne aus eigener Kraft nicht mehr überleben, argumentierte der 63-Jährige.
Jeder gestrichene Job sei schmerzhaft, fügte die Führungskraft hinzu. Doch der Wegfall von Stellen – 1000 davon betreffen die Integration der CS Schweiz in die Bankengruppe, weitere 2000 weitere lokale Tätigkeitsbereiche des übernommenen Instituts – gilt als unumgänglich. Zu berücksichtigen ist auch, dass der Personalbestand der CS in den letzten Monaten aufgrund der starken Fluktuation bereits deutlich reduziert wurde: Zur Jahresmitte arbeiteten 8.000 Menschen weniger für die CS als Ende 2022, sagte Finanzvorstand Todd Tuckner.
Und es könnten weitere Kürzungen in Sicht sein: Die UBS gab heute bekannt, dass sie bis 2026 die Kosten um 10 Milliarden Dollar (die Währung, in der sie ihre Konten führt) senken will, ein Wert, der über den bisher von der Geschäftsleitung genannten 8 Milliarden Dollar liegt. Zum Vergleich: Die gesamten Verbindlichkeiten der Credit Suisse beliefen sich im Jahr 2022 auf 18 Milliarden. Das Portal Inside Paradeplatz hat bereits eine spekulative Berechnung online gestellt, wonach das Sparprogramm in den kommenden Jahren zum Abbau von 30.000 bis 35.000 Arbeitsplätzen führen dürfte. In der Schweiz wären – ebenfalls dieser Quelle zufolge – 10.000 Arbeitsplätze gefährdet.
Unterdessen verzeichnet die UBS im zweiten Quartal dank der Übernahme der CS einen Rekordgewinn: Die Grossbank erzielte einen Nettogewinn von 28,9 Milliarden Dollar (25,4 Milliarden Franken), darin ist ein Buchgewinn in gleicher Höhe aus der Konkurrenz enthalten Das Institut wurde zu einem Preis erworben, der deutlich unter seinem Wert lag. Abzüglich dieses Faktors – des sogenannten negativen Goodwills – sowie der Integrationsaufwendungen und Übernahmekosten belief sich der Vorsteuergewinn des Konzerns auf 1,1 Milliarden US-Dollar.
Allein der Nettogewinn der UBS belief sich auf 2,0 Milliarden und lag damit auf dem Niveau der 2,1 Milliarden im gleichen Zeitraum des Jahres 2022. Allein für die CS, die seit Juni offiziell zum neuen UBS-Konzern gehört, gab es einen Vorsteuerverlust von 8,9 Milliarden 4,3 Milliarden US-Dollar, ohne Berücksichtigung der Effekte im Zusammenhang mit der Übernahme.
Die Kundenbasis der Credit Suisse habe sich „erheblich stabilisiert“, mit einem Nettoeinlageneingang von 18 Milliarden im Zeitraum April-Juni und einem positiven Trend, der sich auch im dritten Quartal fortsetze, heißt es in der am frühen Morgen veröffentlichten Pressemitteilung. Die UBS ihrerseits lockte weiterhin Geld an: In der Vermögensverwaltung erzielte sie mit 16 Milliarden Dollar den höchsten Nettozufluss an neuem Kapital in einem zweiten Quartal seit über zehn Jahren. Auch hier setzt sich die Dynamik fort. Insgesamt verwaltete der UBS-Konzern Ende Juni ein Vermögen von 5.530 Milliarden Dollar, verglichen mit 4.184 Milliarden Ende März, also vor der Übernahme der CS.
Auch hinsichtlich der Zukunft des Geschäfts ist die Bank optimistisch: Die Unsicherheiten bleiben bestehen, aber das Vertrauen der Kunden in die Vermögensverwaltung hat sich verbessert. „Wir erwarten positive Nettozuflüsse an Neugeldern in unserem Wealth-Management- und Asset-Management-Geschäft“, so die Geschäftsführung.
„Zweieinhalb Monate nach dem Abschluss der Credit Suisse-Übernahme verschwenden wir keine Zeit damit, echten Mehrwert für alle unsere Stakeholder zu schaffen“ – wörtlich Stakeholder: ein Begriff, der Aktionäre, Kunden, Mitarbeiter usw. umfasst. – «von einer der grössten und komplexesten Bankenfusionen der Geschichte», wird Ermotti in der Notiz zitiert.
„Wir gewinnen das Vertrauen der Kunden zurück, indem wir die Kosten senken und die notwendigen Maßnahmen ergreifen, um Skaleneffekte zu erzielen, die es uns ermöglichen, unsere Ressourcen und Direktinvestitionen besser auf zukünftiges Wachstum zu konzentrieren“, fuhr der Manager fort, der am 5. April die operative Leitung der Gruppe übernommen hat ( nachdem er bereits von November 2011 bis Oktober 2020 CEO war). „Diese Kombination wird unsere weltweite Position als führendes Unternehmen stärken, auf die unser Schweizer Markt stolz sein kann“, ist Ermotti zuversichtlich. „Wir fühlen uns geehrt durch diese Aufgabe und die Verantwortung, die uns anvertraut wurde.“
SERGIO ERMOTTI: „EIN SEHR KOMPLEXER ÜBERGANG“
„Ein sehr komplexer Übergang“ (ein sehr komplexer Übergang). So definierte Sergio Ermotti an einer Pressekonferenz die vollständige Integration der Schweizer Aktivitäten der Credit Suisse in die UBS mit dem Ziel, Marktanteile in der Schweiz zu halten. Die „beste Lösung“, da auch über eine mögliche Abspaltung der Bank und den Erhalt der Marke Credit Suisse gesprochen worden sei.
Der CEO der UBS fügte dann hinzu, dass er davon überzeugt sei, das Beste an der Credit Suisse bewahren zu können: „Die Menschen und ihre Fähigkeiten, die Kunden, die Fähigkeiten“.
„Mit der vollständigen Integration können wir mehr Arbeitsplätze retten und das ist auch das Beste für die Schweizer Wirtschaft“, fügte Ermotti hinzu. Doch bevor die Integration stattfinden kann, ist eine Umstrukturierung notwendig. Zum Abbau von 3000 Stellen – «vor allem in Zürich, wo sich die Hauptsitze von UBS und Credit Suisse befinden – erklärte der CEO, dass «jede Entlassung schmerzhaft ist». Und er versicherte, dass alle Beteiligten beachtet werden, überzeugt von der Möglichkeit einer Wiedereingliederung in den Beruf (neben „natürlichen Fluktuationen“). «Auf dem Arbeitsmarkt in der Schweiz haben diejenigen, die bei UBS und Credit Suisse gearbeitet haben, gute Chancen, einen neuen Job zu finden. Aber das macht die Entscheidung sicherlich nicht einfacher.“
Die neue „Megabank“, versichert Ermotti, werde daher keine gefährliche Konzentration darstellen. Denn heute ist die Situation bei Kantonalbanken und privaten Institutionen eine andere als vor 20 Jahren, als Schweizer Banken ein größeres Gewicht hatten. «Durch die Integration entsteht nicht die grösste Bank der Schweiz».
ASIB: «CREDIT SUISSE VERSCHWINDET, ABER NICHT DIE MENSCHEN»
«Die Credit Suisse verschwindet, aber nicht die Menschen». So lautet der Titel der Medienmitteilung des Schweizerischen Bankangestelltenverbandes ASIB zur Ankündigung von 3.000 Entlassungen in der Schweiz. «Die heutige Ankündigung markiert das Ende einer Ära: Auch in der Schweiz wird die Credit Suisse vollständig in die UBS integriert und mit der Zeit als Marke und Name verschwinden. Die Tausenden Mitarbeitenden, die sich seit vielen Jahren mit Leidenschaft und Engagement für die Credit Suisse einsetzen, werden jedoch bestehen bleiben.
ASIB fordert ab dem 19. März 2023, möglichst viele Arbeitsplätze zu sichern und den Umbau „sozial gerecht“ über mehrere Jahre hinweg zu gestalten. In den letzten Monaten wurden intensive Verhandlungen zu diesem Thema geführt. Der Verband gibt an, dass „die betroffenen Mitarbeitenden von einem guten Sozialplan profitieren“, dass „UBS ihre soziale Verantwortung wahrnimmt“ und dass der Prozess „begleitet“ werde, „wo nötig“ mit der Unterstützung von Menschen. ASIB fordert, dass die 37.000 Mitarbeitenden der beiden Banken in der Schweiz im Rahmen des Integrationsprozesses nach dem „Best-of-both“-Prinzip fair und gleich behandelt werden. Und er kündigt an, dass er „die politische Debatte am Schweizer Finanzplatz aufmerksam verfolgen wird“.
Natalia Ferrara, Co-Direktorin der ASIB, präzisierte: „Wir müssen nicht nur über Zahlen und Gesetze sprechen, sondern auch über Menschen.“ Die letzten Monate waren für alle schwierig und herausfordernd, insbesondere für die Mitarbeiter und Personalvertretungen der beiden Großbanken. Wir brauchen eine konsequente Durchsetzung von Regeln, keine schlechten Gesetze. UBS muss eine Schweizer Bank bleiben, sie muss Schweizer Werte verkörpern und leben. Dazu gehört die seit Jahrzehnten bestehende Tradition einer gesunden Sozialpartnerschaft. Auch wenn wir unterschiedlicher Meinung sind, müssen wir im Interesse unserer Mitarbeiter eine Einigung finden.“
Auszug aus einem im Corriere del Ticino veröffentlichten Artikel
Dies ist eine Übersetzung eines Artikels, der am Tue, 12 Sep 2023 09:17:46 +0000 im italienischen Blog Start Magazine unter der URL https://www.startmag.it/economia/che-cosa-si-agita-in-ubs-dopo-il-credit-suisse/ veröffentlicht wurde.